Анализ финансовых рынков
Дисциплина «Анализ финансовых рынков» является дисциплиной по выбору специализации «Финансы фирмы», входит в вариативную часть цикла дисциплин по направлению подготовки 38.04.08 «Финансы и кредит» студентов, обучающихся по магистерской программе "Финансы". Дисциплина реализуется на факультете экономики кафедрой финансового менеджмента.
«Анализ финансовых рынков» обеспечивает приобретение магистрантами знаний о принципах функционирования организованных финансовых рынков, организации торговли различными финансовыми инструментами; о методах анализа рыночной конъюнктуры, методах принятия решений о покупке и продаже ценных бумаг, контроле за рисками и управлению капиталом в процессе биржевой торговли; умений и практических навыков в построении, тестировании и оптимизации механических торговых систем, а также в оценке их эффективности; умений прогнозирования ценовой динамики финансовых активов с целью принятия инвестиционных решений или решений о выпуске ценных бумаг.
В результате освоения дисциплины магистрант имете представление о специфике принятия решений на финансовых рынках как с позиции инвестора, так и с позиции эмитента ценных бумаг; понимамает необходимость алгоритмизированного, формализованного принятия решений на финансовых рынках, значение контроля за рисками и управления капиталом; знать принципы и подходы технического анализа, принципы построения механических торговых стратегий принятия решений, принципы и подходы к оценке стоимости компании, влияние макроэкономических факторов на стоимость компании и ценовые тренды на финансовых рынках, влияние макроэкономических индикаторов на стоимость компании и ценовые тренды на финансовых рынках; умеет строить, тестировать и оптимизировать механическую торговую систему для принятия инвестиционных решений, проводить оценку стоимости компании, анализировать риски инвестиционных и спекулятивных стратегий, разрабатывать систему риск-менеджмента и управления капиталом, применять макроэкономический анализ для оценки будущей динамики финансовых рынков; приобретает навыки построения, тестирования и оптимизации торговых стратегий, анализа экономической конъюнктуры по макроэкономическим показателям, оценки стоимости компании по сравнительным показателям.
В содержание дисциплины «Анализ финансовых рынков» входит изучение следующего круга вопросов: технический анализ: принципы, методы и правила; графические методы технического анализа; трендследящие и контртрендовые индикаторы; комбинированные индикаторы; индикаторы выходов из позиций; особые индикаторы и методики технического анализа; японские свечи; управление рисками и управление капиталом; принципы создания, тестирования и оптимизации механических торговых систем; развитие методов технического анализа на современном этапе; волновая теория финансовых рынков; макроэкономика, макроэкономические циклы; макроэкономические индикаторы; понятие event-market; подходы к оценке; дисконтирование денежных потоков; оценка затрат на капитал; сравнительный анализ; прогнозирование денежных потоков компании; анализ валютных рынков и рынков товарных фьючерсов.
В ходе освоения дисциплины при проведении аудиторных занятий используются следующие образовательные технологии: лекции, семинарские занятия с использованием активных и интерактивных форм проведения занятий, дискуссия, групповая дискуссия.