• A
  • A
  • A
  • АБВ
  • АБВ
  • АБВ
  • А
  • А
  • А
  • А
  • А
Обычная версия сайта

Производные финансовые инструменты

2021/2022
Учебный год
RUS
Обучение ведется на русском языке
3
Кредиты
Статус:
Курс по выбору
Когда читается:
4-й курс, 3 модуль

Преподаватели

Программа дисциплины

Аннотация

В рамках курса "Производные финансовые инструменты" студенты получают как теоретические знания о различных видах производных финансовых инструментах, так и учатся применять полученные знания на практике. Навыки, полученные в рамках курса, позволяют определять текущую справедливую цену производного финансового инструмента, выявлять отклонения между рыночной и справедливой ценой инструментов, а также применять методы хеджирования с использованием производных финансовых инструментов.
Цель освоения дисциплины

Цель освоения дисциплины

  • - понимание студентами принципов построения и основных видов производных финансовых инструментов (ПФИ);
  • понимание студентами принципов построения и основных видов производных финансовых инструментов (ПФИ);
  • - приобретение базовых знаний в части ценообразования ПФИ и их применения в управлении рисками;
  • приобретение базовых знаний в части ценообразования ПФИ и их применения в управлении рисками;
  • знакомство с инструментами российского рынка ПФИ.
Планируемые результаты обучения

Планируемые результаты обучения

  • Студент должен владеть - навыками работать с реальными данными о ПФИ, - методами решения практических и теоретических задач, касающихся различных видов ПФИ и их ценообразования, 2 - навыками оценки эффективности финансового рынка в терминах соотношения рыночной и честной цен ПФИ, - методами хеджирования инвестиционного портфеля, составленного из базовых активов и производных инструментов.
  • Студент должен знать - основные виды и специфические особенности производных финансовых инструментов (ПФИ), - стороны взаимодействия рынков базовых финансовых активов и ПФИ, - принципы организации рынков ПФИ, - особенности ценообразования ПФИ, а также факторы, влияющие на их текущую стоимость, - способы хеджирования и спекуляции с использованием ПФИ, - основные базы данных, содержащие информацию о текущих котировках ПФИ;
  • Студент должен уметь - использовать различные ресурсы информации для нахождения и дальнейшего применения текущих котировок и других данных, касающихся ПФИ, - на практике выявлять отклонения между рыночной и справедливой ценами ПФИ и объяснять данные несовершенства финансового рынка, - управлять рисками и применять изученные способы хеджирования на реальных данных финансовых инструментов, найденных самостоятельно;
  • Студент должен уметь - самостоятельно классифицировать ПФИ по видам, базовым активам, срокам исполнения, формам торговли, - решать аналитические и исследовательские задачи с применением известного математического аппарата относительно нахождения текущей справедливой цены ПФИ и стоимости контракта, интерпретировать полученные результаты и обосновать собственные выводы,
Содержание учебной дисциплины

Содержание учебной дисциплины

  • Тема 1. Рынки производных инструментов, классификация контрактов
  • Тема 2. Форвардные контракты
  • Тема 3. Рынок фьючерсных контрактов
  • Тема 4. Хеджирование и спекуляция фьючерсами
  • Тема 5. Опционы
  • Тема 6. Соотношения для цен опционов
  • Тема 7. Хеджирование и спекуляции с использованием опционов
  • Тема 8. «Экзотические» производные инструменты
  • Тема 9: Процентные и валютные свопы
  • Тема 10: Свопы кредитного дефолта
  • Тема 11. Структурные продукты
Элементы контроля

Элементы контроля

  • неблокирующий Контрольная работа
  • неблокирующий Письменный экзамен
  • неблокирующий Контрольная работа
  • неблокирующий Письменный экзамен
Промежуточная аттестация

Промежуточная аттестация

  • 2021/2022 учебный год 3 модуль
    0.6 * Контрольная работа + 0.4 * Письменный экзамен
Список литературы

Список литературы

Рекомендуемая основная литература

  • Фондовый рынок : учеб. пособие для вузов, Берзон, Н. И., 2009
  • Форварды, фьючерсы, опционы, экзотические и погодные производные, Буренин, А. Н., 2008

Рекомендуемая дополнительная литература

  • Derivatives : markets, valuation, and risk management, Whaley, R. E., 2006
  • Производные финансовые инструменты: Учебник / В.А. Галанов. - М.: НИЦ ИНФРА-М, 2014. - 208 с.: 60x88 1/16. - (Высшее образование). (обложка) ISBN 978-5-16-005723-1 - Режим доступа: http://znanium.com/catalog/product/420175